私募资本国际化、积极申请香港9号资产管理牌照

2016-06-29 11:00北京都市网 www.bjdsw.com.cn

　　如何申请香港9号资产管理金融牌照

据了解，香港市场执行的是金融牌照管理制度，金融机构可以同时开展股票、金融衍生品、外汇以及黄金等品种的交易。9号牌照是香港证监会发布执行的《证券及期货条例》第9类受规管业务资格牌照，即资产管理牌照。国内的私募机构持有该牌照，意味着在国际资本市场上获得了“通行证”，不仅可以直接参与境外的投资，还可以吸引海外投资者的资金。

沪港通开通后，对于海外资金而言，A股部分股票的低估值有着一定的吸引力，越来越多的国际投资者开始关注A股。目前，9号牌已成为很多内地机构需求最旺的一类牌照。据了解到，在今年有3家内地机构成功申请到了香港9号牌照。此外，还有大约5家私募正在申请过程中，目前我们还不能透露名字。与其它香港1到9号金融牌照，9号牌照最常用。此外，也有私募通过新加坡等申请国际资管牌照。只是国内通过香港申请的资管牌照的私募最多。目前，已经申请成功的私募，深圳地区最多；正在申请的私募，上海地区最多。

据了解，目前获得香港9号牌照并不十分容易。香港证监会规定，公司申请9号牌照需要2位香港持牌责任人，而持牌责任人则需要有3- 5年连续公开的资本市场业绩记录以及要经过一系列严格的考试和资格审查等。“获得独立的香港牌照，是打造国际化资产管理公司的第一步，不过这也仅是一个开始，对于公司未来的成就还需要经过市场的大浪淘沙般的检验。”景卉介绍称，“而申请9号牌等候，私募机构可参与境外的投资，但主要还是投资国内私募比较熟悉的中概股。此外，在香港成立投资公司较国内有着税收的优惠，目前很多私募机构注册在开曼群岛，同时在香港设立一个基金管理公司，较大减轻纳税负担。”

此外，她分析指出：海外投资者对于私募基金的要求更理性客观。对私募公司的筛选准则较严，但一经选定，其资金便长期持有，十分稳定。另外，海外投资者对于业绩的要求也更加宽容，仅要求私募基金跑赢参照指数，一般为国际主流的股票指数，就可提取收益。

香港9号牌照的功能

获颁香港资产管理（9号）牌照后，公司将有资格为境内外机构提供股票、基金、债券等投资组合管理服务。利用香港资产管理平台，该企业不仅可以更多的开发海外房地产或股票基金等产品，也可以通过推出投资移民和投资咨询等增值服务，向高净值客户提供更为多元化的服务。

香港9号牌照的申请条件

香港的金融牌照分为很多类，牌照的申请难度也不一样。香港证监会规定，申请资产管理（9号）牌照需要2位香港持牌责任人，而持牌责任人需要有3——5年连续公开的资本市场业绩记录以及要经过一系列严格的考试和资格审查等。同时，企业也要求在香港有实际的办公地址，有经验丰富的管理团队去协助运营公司。通常，获得独立的香港资产管理（9号）牌照，是一家公司实力雄厚的最佳背书。